1126年，北宋灭亡，康王赵构逃过长江，建都杭州，是为高宗。南宋从1127年建元至1279年灭亡的150多年间，中国社会发生了巨大的变化，横山古寨也发生了巨大的变化。

    赵家王朝失去半壁江山之后，与金国隔江而治。江浙一带盛产的丝绸、茶叶过去是运抵渭河流域之后经河西走廊出口西域的，但现在这条传统的丝绸之路因金国的阻隔而被裁断了，这些商品迫切需要一条新的流通渠道。

    另一方面，南宋为了抵御金国的入侵，需要重整军备。马匹是冷兵时代最重要的装备，这时候南宋已不能从西北的新疆、蒙古征集战马了，只能转而求索于西南。史载南宋朝廷每年要在横山寨马市购买战马1500匹至3500匹，加上民间的需求，横山寨马市每年马匹的贸易量达40000匹之多。这些马匹大都来自西南的大理、自杞、罗殿、特磨道等番国。这些番国用马匹与南宋交换茶叶、盐巴、瓷器、铜器、书籍、丝绸等商品。江南的商品经洞庭、湘水、灵渠，下漓江、郁江进入右江河道，船运到横山寨，再从横山寨渡河，经德保、靖西、那坡，云南的富宁、昆明到达大理，再延伸到丽江，出缅甸、印度直到西亚，重新开辟了一条中国大西南的丝绸之路，这就是历史上有名的茶马古道。横山寨成了贸易中心，商贾云集，兴旺、繁荣，横山寨因此崛起，成为历史上有名的茶马大集市。

    横山寨在南宋不仅是一个茶马大集市，还是一个文化中转站。据史书记载，大理“每贾人至横山，多市史记、汉书、三国志、资治通鉴、本草、王叔和脉诀、千金方等书”。可见横山寨在南宋还是一个重要的书市，汉族的先进文化从横山寨沿着茶马古道这条文化走廊源源不绝地传播到西南各地。

    有专家认为，现在东南亚一些国家，如越南、泰国、缅甸等国家的民间语言，与德保、靖西两地的壮话很可能就是在南宋时期，通过这条文化走廊传入上述国家的。由此看来，那时的横山寨不仅是一个经济繁荣之地，也是一个文化昌盛之都。